|
|
ятельности предприятия – наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке. Для этого необходимо постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность предприятия, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.
Финансовый анализ выполнен за период с 1.01.2003 года по 31.12.2004года на основании форм №1 «Бухгалтерский баланс», №2 «Отчет о прибылях и убытках» (Приложение А-Б)
Для проведения анализа был составлен ряд аналитических таблиц, каждая из которых дает представление о различных аспектах финансового состояния предприятия.
В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку.
Таблица 1.1 - Структура и динамика активов предприятия
Средства предприятия
2003 г.
2004 г.
Изменение
тыс. руб.
доля, %
тыс. руб.
доля, %
тыс. руб.
доля, %
1
2
3
4
5
6
7
Внеоборотные активы
34990
30,98
32493
29,71
-2497
-1,27
Оборотные активы
77964
69,02
76875
70,29
-1089
+1,27
в т. ч. сфере
производства
50750
65,09
51017
66,36
+267
+1,27
обращения
27214
34,91
25858
33,64
-1356
-1,27
Итого в т. ч.
112954
100
109368
100
+1465
-
Продолжение таблицы 1.1
1
2
3
4
5
6
7
Немонетарные активы
84175
74,52
81387
74,42
-2788
-0,1
Монетарные активы
28779
25,48
27981
25,58
-798
+0,1
Рисунок 1.2 – Структура и динамика активов предприятия
Из таблицы 1.1 видно, что структура активов анализируемого предприятия несколько изменилась:
- в 2003-2004 г.г наблюдается снижение основного капитала, т.е внеоборотных активов, за данный период внеоборотные активы снизились на 2497 тыс. руб;
- произошло снижение оборотных активов, доля в сфере обращения понизилась на 1,27%, а в сфере производства увеличилась на 1,27% за счет увеличения количества готовой продукции в собственности предприятия;
- значительный удельный вес имеют немонетарные активы в общей валюте баланса;
- немонетарные и монетарные активы в 2003-2004 г.г снизились, наибольшее падение наблюдается по немонетарным 2788 тыс. руб.
Таблица 1.2 - Динамика основного капитала предприятия
Средства предприятия
2003 г.,
тыс. руб.
2004 г.,
тыс. руб.
Прирост,
тыс. руб.
1
2
3
4
Основные средства
34430
31923
-2507
Незавершенное строительство
543
553
+10
Долгосрочные финансовые вложения
17
17
0
Итого
34990
32493
-2497
Из таблицы 1.2 видно, что за анализируемый период с 2003-2004 гг. сумма основного капитала уменьшилась на 7,14% (32493/34990*100-100), что произошло в результате снижения основных средств на 2507 тыс. руб., незавершенное строительство увеличилось на 10 тыс. руб. Изменений по долгосрочным финансовым вложениям не было. Уменьшение суммы основных средств свидетельствует о снижении инвестиционной деятельности организации.
Особенно тщательно необходимо проанализировать изменения состава и динамики оборотных активов как наиболее мобильной части капитала, от состояния которых в значительной степени зависит финансовое состояние предприятия. При этом следует иметь в виду, что стабильность структуры оборотного капитала свидетельствует об устойчивом, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции и, наоборот, существенные структурные изменения – признак нестабильной работы предприятия.
Таблица 1.3 – Анализ динамики и состава оборотных активов
Вид средств
Наличие средств, тыс. руб.
Структура средств, %
2003 г.
2004 г.
Измене-
ние
2003 г.
2004 г.
Измене-ние
1
2
3
4
5
6
7
Запасы
49185
48894
-291
63,09
63,60
+0,51
В том числе:
Сырье и материалы
14294
11728
-2566
29,06
23,98
-5,08
Затраты в незавершенном производстве
4653
4128
-525
9,46
8,44
-1,02
Готовая продукция и товары для перепродажи
19655
22712
+3057
39,96
46,45
+6,49
Товары отгруженные
10156
10325
+169
20,65
21,12
+0,47
Расходы будущих периодов
427
1
-426
0,87
0,01
-0,86
НДС по приобретенным ценностям
1565
2123
+558
2,00
2,76
+0,76
Дебиторская задолженность
20215
15445
-4770
25,93
20,09
-5,84
Краткосрочные финансовые вложения
83
83
-
0,11
0,11
-
Денежные средства
268
457
+189
0,34
0,60
+0,26
Прочие оборотные активы
6648
9873
+3225
8,53
12,84
+4,31
Итого
77964
76875
-1089
100
100
-
Рисунок 1.3 – Структура оборотных активов
Как видно из таблицы 1.3, в составе оборотных активов произошло увеличение удельного веса запасов готовой продукции, товаров для перепродажи: в 2003 г. – они составляли 39,96%, а в 2004 г. – 46,45%, т.е выросли на – 6,49%. При этом прослеживается тенденция к снижению доли дебиторской задолженности в общей сумме оборотных активов. Дебиторская задолженность за 2004 год уменьшилась на 5,84%.
Рассмотрим структуру и динамику собственного и заёмного капитала на анализируемом предприятии.
Таблица 1.4 – Анализ динамики и структуры источников капитала
Источник капитала
Наличие средств, тыс. руб.
Структура средств, %
2003 г.
2004 г.
изменение
2003 г.
2004 г.
изменение
Собственный капитал
13057
76 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 |
|
|
